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BC vende US$2,015 bi em novo leilão à vista após dólar atingir R$6,26
BC aceitou 22 propostas a uma taxa de 6,15 reais por dólar, entre às 12h17 e 12h22
O Banco Central vendeu um total de 2,015 bilhões de dólares em um novo leilão à vista realizado no início da tarde desta terça-feira, praticamente ao mesmo tempo em que a divisa norte-americana ultrapassava o patamar histórico de 6,26 reais, informou a autarquia em comunicado.
No leilão, o BC aceitou 22 propostas a uma taxa de 6,15 reais por dólar, entre às 12h17 e 12h22.
Mais cedo, a autarquia vendeu 1,272 bilhão de dólares à vista em outro leilão realizado durante a manhã, no que está sendo a quarta sessão consecutiva de intervenção no mercado de câmbio.
Após o leilão, às 12h38, o dólar à vista desacelerava sua alta e subia 1,14%, a 6,1612 reais na venda.
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Dólar hoje sobe e vai a R$ 6,20 com receio fiscal superando dois leilões do BC
Na segunda-feira, o dólar à vista encerrou o dia em alta de 1,04%, cotado a 6,092 reais -- o maior valor nominal de fechamento da história.
O dólar à vista operava com forte alta frente ao real nesta terça-feira, ampliando os fortes ganhos da véspera, com os receios do mercado sobre o cenário fiscal mais uma vez se sobrepondo ao impulso positivo de um leilão de dólares à vista realizado pelo Banco Central, enquanto investidores ainda digeriam a ata da mais recente reunião do Copom.
Na máxima do dia, a moeda chegou a R$ 6,207. O Banco Central realizou um segundo leilão à vista no começo da tarde e vendeu um total de 2,015 bilhões de dólares. Após a operação da autarquia, a divida cedeu ligeiramente mas ainda oscilava próxima dos R$ 6,169 às 12h56 (horário de Brasília).
Qual é a cotação do dólar hoje?
Às 12h19, o dólar à vista subia 1,20%, a R$ 6,167 na compra e R$ 6,168 na venda. Na B3, o contrato de dólar futuro de primeiro vencimento subia 0,36%, a 6.181 pontos.
Na segunda-feira, o dólar à vista encerrou o dia em alta de 1,04%, cotado a R$ 6,092 — o maior valor nominal de fechamento da história.
O Banco Central fará nesta sessão leilão de até 15.000 contratos de swap cambial tradicional para fins de rolagem do vencimento de 3 de fevereiro de 2025.
Dólar comercial
Compra: R$ 6,193
Venda: R$ 6,194
Dólar turismo
Compra: R$ 6,103
Venda: R$ 6,283
O que aconteceu com o dólar?
O Banco Central divulgou antes da abertura a ata da reunião de política monetária da semana passada, em que os membros decidiram acelerar o ritmo de aperto dos juros ao elevar a taxa Selic em 1 ponto percentual, a 12,25% ao ano, e sinalizar mais dois aumentos da mesma magnitude no próximo ano.
No documento publicado nesta terça, o BC disse que observa uma deterioração em componentes que afetam a política de juros, como câmbio, inflação corrente e expectativas de mercado, vendo os impulsos fiscal e de crédito no país como elementos que estão contribuindo para uma redução do efeito do aperto monetário.
A ata ainda reforçou a mensagem de que a percepção dos agentes econômicos sobre o recente anúncio fiscal do governo afetou de forma relevante os preços de ativos e as expectativas de mercado, especialmente o prêmio de risco, as expectativas de inflação e a taxa de câmbio.
“Acho que ficou clara, mais uma vez, a transmissão de um ‘recado’ do BC ao governo, dizendo que as políticas devem ser previsíveis e anticíclicas, além de uma crítica velada a política de gastos públicos”, disse Fernando Bergallo, diretor de operações da FB Capital.
O cenário fiscal era justamente o foco do pessimismo dos investidores nesta sessão, com eles temendo a possibilidade de o governo não conseguir a aprovação de suas medidas de contenção de gastos até o fim do ano, uma vez que os parlamentares têm até sexta-feira para votá-las devido ao recesso.
Entre os principais obstáculos na tramitação do pacote fiscal estão a ausência do presidente Luiz Inácio Lula da Silva das articulações, à medida que se recupera de uma cirurgia em São Paulo, e a questão do pagamento de emendas parlamentares, com investidores apostando que ambos devem travar as medidas.
“Atualmente, o que fortalece tendência de valorização da moeda norte-americana frente ao real é a grande expectativa do mercado para a votação do pacote de corte de gastos”, disse João Duarte, sócio da One Investimentos.
“A agenda da semana será apertada devido ao recesso parlamentar… Apesar do compromisso firmado pelo presidente do Senado, Rodrigo Pacheco, não temos garantias da concretização da votação”, completou.
Na curva de juros brasileira, as taxas futuras estavam sem direção única, com as taxas de alguns contratos de longo prazo recuando, em ajuste sobre as fortes altas acumuladas em sessões recentes.]
Em um determinado momento, a alta do dólar desacelerou de forma acentuada, com a divisa devolvendo a maior parte dos ganhos na esteira da realização de um novo leilão à vista pelo Banco Central, a terceira sessão consecutiva com uma operação desse tipo e o quarto dia de intervenção no câmbio.
A autarquia vendeu 1,272 bilhão de dólares à vista, aceitando sete propostas com uma taxa de 6,1005 reais por dólar, em leilão realizado entre às 9h36 e 9h41.
Logo após o leilão, o dólar atingiu a mínima da sessão, a 6,0964 reais (+0,07%), mas voltou a acelerar minutos depois.
No cenário externo, os mercados aguardam a decisão do Federal Reserve na quarta-feira, em que se espera amplamente uma redução de 0,25 ponto percentual na taxa de juros. O foco será a divulgação das projeções das autoridades para os movimentos do próximo ano.
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Sinalização de estímulos econômicos da China dá força às ações da Vale, que sobem mais de 3%
O Politburo, o principal órgão de decisão de Pequim, anunciou que adotará uma postura 'moderadamente frouxa' em sua política monetária. Essa será a primeira mudança em 14 anos
As ações da Vale (VALE3) avançam mais de 3% nesta segunda-feira, após a China sinalizar que deve implementar medidas para estimular sua economia em 2025.
O Politburo, o principal órgão de decisão de Pequim, anunciou, assim, que adotará uma postura “moderadamente frouxa” em sua política monetária.
Dessa maneira, essa será a primeira mudança em 14 anos.
O governo também afirmou que implementará uma política fiscal mais proativa, para aumentar a demanda interna e estabilizar o mercado imobiliário.
Por volta das 11h30, o papel da Vale subia 3,69%, cotado a R$ 58,90.
Assim, no mesmo horário, o Ibovespa ganhava 1,17%, aos 127.418 pontos, na máxima do dia.
Na semana passada, a mineradora anunciou mudanças na alta direção executiva da companhia, após a posse do novo presidente, Gustavo Pimenta, em 1º de outubro.
No Vale Day, evento realizado em Nova York, a empresa aproveitou o encontro para reposicionar a área de minério de ferro.
Além disso, confirmou nomes para três vice-presidências.
Entre os indicados, Rogerio Nogueira será o novo vice-presidente comercial e de novos negócios.
O executivo vinha ocupando interinamente a posição de vice-presidente de soluções de minério de ferro da Vale.
A mudança ocorre em um cenário internacional difícil, em meio às ameaças tarifárias de Donald Trump contra a China.
A Vale realizou as mudanças antes do anúncio de Pequim, realizado nesta segunda-feira.
“O mercado de minério de ferro está experimentando um otimismo renovado, impulsionado pelas mudanças nas políticas macroeconômicas da China”, afirma Gilberto Cardoso, CEO da Tarraco Commodities Solution, em nota enviada a clientes.
“A combinação de medidas fiscais proativas e flexibilização monetária oferece um cenário favorável para a recuperação dos preços”, reitera.
O preço do minério de ferro fechou em alta de 1,57% em Dalian.
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Pix chega aos 4 anos com foco em novas funcionalidades e segurança
Modalidade de pagamento tem 154,8 milhões de usuários pessoas físicas e 15,2 milhões de pessoas jurídicas
Em um raio de poucos metros do edifício-sede do Banco Central (BC) em Brasília, o Pix se tornou o meio de pagamento preferido entre comerciantes e prestadores de serviço. Com uma clientela formada principalmente por funcionários do BC e de outros órgãos públicos, como a Caixa, eles gostam da facilidade e, principalmente, da gratuidade.
O Pix chega aos quatro anos neste sábado (16) com 154,8 milhões de usuários pessoas físicas e 15,2 milhões de pessoas jurídicas. Lucas Aguiar, 26, e João Batista, 50, usam o Pix no dia a dia do trabalho cuidando e lavando os carros estacionados na região, o Setor Bancário Sul, onde fica o BC.
Aguiar conta que praticamente todos os pagamentos são via Pix. Há 12 anos por lá, ele afirmou que é o meio mais prático. Aguiar aceita Pix desde o fim da pandemia. “Logo que voltou tudo passei a aceitar Pix. O povo tinha receio de pagar em espécie devido ao vírus”, contou. Já Batista relatou que tem medo de golpes, mas também aceita Pix.
Facilidade e inclusão
Para a planejadora financeira Myrian Lund, o Pix trouxe facilidade e inclusão financeira. “Está atendendo uma população que estava alijada até um tempo atrás. Isso, aliado aos bancos digitais, trouxe um serviço social fantástico para a população”, afirmou.
O presidente do BC, Roberto Campos Neto, costuma incluir em suas apresentações a informação de que 71,5 milhões de pessoas foram incluídas no sistema financeiro com o Pix.
Já o diretor de organização do sistema financeiro e resolução do BC, Renato Gomes, afirmou na última segunda-feira que, “a cada nova funcionalidade do Pix que desenvolvemos no Banco Central, pensamos muito nessa ótica da inclusão”.
A maior parte das transações Pix, 48%, é feita entre pessoas, mas os pagamentos para empresas vêm ganhando espaço e chegaram a 40% em outubro. Para comparação, em novembro de 2022, essa divisão era de 66% e 24%, respectivamente.
Eriberto Dutra, comerciante da Diamantes Produtos Naturais, é uma das pessoas que usam o Pix desde o início. Ele tem três lojas no Setor Bancário Sul, região do BC, e chegou a ouvir sobre o instrumento dos próprios funcionários da autarquia. A ferramenta representa cerca de 30% das vendas, mas ele gostaria que fosse mais. “Para a gente que é comerciante seria menos uma taxa“, disse Dutra.
Pix por aproximação
Em live promovida pelo BC marcando os quatro anos do Pix, Gomes, diretor da autoridade monetária, disse que ainda faltava um produto no ecossistema Pix que trouxesse conveniência na “boca do caixa” e o Pix por aproximação pode solucionar essa questão. “Vai trazer muito mais competição para os pagamentos de varejo”, disse.
O Pix por aproximação prevê a possibilidade de utilizar o Pix de modo similar ao pagamento feito por cartões sem contato. A obrigatoriedade de disponibilização do serviço para as instituições que participam do open finance está prevista para fevereiro de 2025, mas já está sendo disponibilizada por algumas instituições, como o Google Pay.
Lauro Gonzalez, coordenador do Centro de Estudos de Microfinanças e Inclusão Financeira da FGV, destacou que, antes do Pix, o ecossistema de pagamentos no Brasil era ineficiente e com custo de transação muito elevado. Depois de chegar a grande parte da população, Gonzalez avalia que as novas funcionalidades “certamente” vão intensificar o uso do meio de pagamento. “Acho que agora, muito mais do que o acesso, o que vai acontecer é o aumento do uso com essas funcionalidades”, disse.
Segundo o BC, o Pix tem atualmente mais de 850 participantes ativos, entre bancos e fintechs . “O Pix se tornou um atrativo para que as pessoas buscassem ter conta em alguma dessas instituições, para ter acesso ao arranjo de pagamento e, consequentemente, a outros produtos financeiros oferecidos pela sua instituição financeira de relacionamento”, informou o BC em nota.
‘Meio segundo’ pra cair na conta
Osmar Gonçalves Amaral, 46 anos, lava carros desde 1997. De Cidade Ocidental, Goiás, ele viaja cerca de 44 quilômetros até o Setor Bancário Sul para trabalhar. “Uma transferência que eles faziam que demoraria de meia hora a quarenta minutos para poder cair na conta, o Pix em menos de meio segundo o dinheiro já está na conta. É uma maravilha.”
Leidiana Maranhão tem um papel impresso e plastificado com o QR Code do Pix no porta-malas do carro em que vende marmitas há 14 anos ao redor do edifício do BC. Ela trabalha para o restaurante “Marmita da Célia” e externa outro receio compartilhado entre comerciantes da região, o de que o Pix passe a ter alguma tarifa. “Parece que eles querem cobrar taxa”, afirmou.
As instituições financeiras podem cobrar uma tarifa pelo uso de pessoas jurídicas. No entanto, muitas oferecem o serviço gratuitamente, principalmente para micro e pequenas empresas. “Não há nenhum plano de cobrança de tarifas no Pix, além das que o regulamento do arranjo já permite”, informou o BC.
No Manu Lanches, lanchonete que fica ao lado prédio da autoridade monetária, os pagamentos dos salgados, cuscuz e açaí são majoritariamente feitos por cartão, mas Nadija Maria Garcia, que trabalha junto com a irmã no local, conta que a preferência pessoal é por Pix. “Pix é bom, não paga nada, só precisa ter conta. É bom, não tenho nada contra… Agora, caso for cobrar alguma coisa, eu sou contra”, disse.
Pix automático
Além da transferência por aproximação, o BC trabalha no Pix automático, que terá uma função parecida com o débito automático e será lançado em junho de 2025.
A agenda de evolução ainda conta com uma parte de segurança. Na última semana o BC aumentou as exigências para que instituições participem do Pix. A nova regulação determina que elas precisam ser autorizadas a funcionar pelo BC.
Além disso, o BC está desenvolvendo a na segunda versão do Mecanismo Especial de Devolução (MED) com previsão de lançamento no primeiro trimestre de 2026.
Renata Cardoso, sócia de bancário, operações e serviços financeiros do escritório Lefosse, explicou que as mudanças no Pix são positivas e que não há falta de credibilidade para o sistema. “A busca do aumento de segurança alcança o mercado como um todo e os investimentos nessa área estão ocorrendo em toda a cadeia de pagamentos”, disse.
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Onda favorável a Donald Trump acende alerta ao mercado financeiro para dólar, juros e inflação
Agentes econômicos estão preocupados com a possibilidade da uma vitória do partido Republicano no próximo dia 5 de novembro
O momento ligeiramente favorável de Donald Trump na corrida para a Casa Branca, expresso pelas últimas pesquisas de intenção de voto, acende a luz amarela no mercado financeiro com relação ao futuro da economia dos Estados Unidos.
Os agentes econômicos estão preocupados com a possibilidade da uma vitória do partido Republicano no próximo dia 5 de novembro. Isso, tanto na Casa Branca quanto no Congresso. E com esse resultado, os impactos negativos de uma política expansionista e protecionista para o dólar, a inflação e a curva de juros do país.
A Julius Baer – family office com cerca de US$ 500 bilhões – foi direto ao ponto. Em relatório publicado nesta terça-feira (22), o economista da casa suíça, David Meier, disse que Trump vitorioso representa uma piora nas expectativas.
“A potencial incerteza política no caso de uma vitória esmagadora de Trump é, assim, um risco negativo”, afirmou.
O raciocínio do estrategista da Julius Baer é de que as políticas defendidas por Donald Trump podem aumentar os déficits fiscal e comercial americanos.
“Ao contrário das visões generalizadas de que as políticas reflacionárias de Trump impulsionariam o crescimento dos EUA, fortalecendo o dólar, vemos riscos de queda do dólar”, diz Meier.
Donald Trump e a taxa de juros
Para o BTG, “o impacto da maior probabilidade de uma varredura republicana nas eleições de novembro”, é causa da atual “aversão a risco no mercado”.
Neste momento, aponta o banco, essa sensação se reflete no achatamento da curva de juros da maior economia do mundo. O cenário que se espera, caso Donald Trump se sagre vitorioso em novembro, “é o de menos cortes de juros em 2025”.
“Na ausência de novos indicadores macro relevantes, então, os membros do Fed não ofereceram novos insights sobre a posição atual do comitê”, pontua o relatório do banco de André Esteves. “Com o mercado precificando em 40 pontos-base de cortes este ano e uma taxa terminal de 3,38%”, destaca.
Entenda os motivos de risco
No mesmo relatório, porém, o BTG afirma que, apesar do risco macro, a temporada de publicação de balanços financeiros deverá manter uma agenda positiva para os ativos de renda variável.
“A micro agenda continuará a ganhar espaço com o avanço da temporada de lucros, que ainda assim está em seus estágios iniciais”, pontua.
O UBS vai na mesma linha sobre Donald Trump e Kamala Harris. O banco suíço diz que o resultado das eleições pode demorar quase um mês. Mas afirma que, por mais incerta que seja, as eleições não são motivos para abandonar as empresas americanas.
“Os S&P alcançou na última sexta-feira seu 47º recorde. Isso, após seis semanas de ganhos consecutivos, o mais longo rali do ano”, aponta o banco.
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Ações em alta: CSN Mineração (CMIN3) salta com China e Marfrig (MRFG3) sobe com decisão do Cade
Ações das mineradoras brasileiras terminam dia em alta com efeitos prolongados do pacote anunciado pelo governo chinês; veja destaques
As ações da Braskem (BRKM5) subiram mais de 4% e terminaram a quarta-feira (25) entre os principais papéis em alta do Ibovespa. O pregão teve influência do pacote de estímulos anunciado pelo governo da China para ajudar na recuperação da economia local, com altas de ativos das mineradoras CSN Mineração (CMIN3) e Vale (VALE3). A ação da Marfrig e da BRF subiram com acordo favorável à venda de frigoríficos para a Minerva (BEEF3), cujas ações caíram
Por outro lado, as ações da Brava Energia (BRAV3) seguem em queda e recuaram mais de 6% no pregão. Os papéis do setor de educação também despencaram no dia.
Confira os destaques de ações em alta e em baixa no Ibovespa hoje.
Ações em alta: Marfrig (MRFG3) e BRF (BRFS3) têm ‘dobradinha’
Na bolsa de valores, o pregão desta quarta-feira foi visto como um dia de correção no mercado brasileiro frente à alta de terça-feira, quando o Ibovespa subiu embalado pelo pacote econômico da China. É a avaliação de Matheus Spiess, analista da Empiricus Research.
Hoje, o índice recuou 0,43%, a 131.586 pontos.
Apesar de ter sido anunciado na terça-feira, o pacote para salvar a economia da China de uma desaceleração ainda teve efeito nas ações das mineradoras brasileiras. Nesta quarta, as ações da CSN Mineração (CMIN3) avançaram 2,43%, segunda posição no ranking de ações em alta.
Enquanto isso, o papel da Vale (VALE3) teve alta ligeira de 0,45%.
Marfrig (MRFG3) e BRF (BRFS3) fizeram uma dobradinha na lista de ativos em alta. As ações dos frigoríficos saltaram após a decisão do Cade (Conselho Administrativo de Defesa Econômica) de autorizar a venda de 11 plantas de abate bovino e suíno para a rival, a Minerva (BEEF3).
Mas o aval do Cade para a transação veio com restrições. Assim, o conselho determinou que a Minerva deve vender a planta de abate em Pirenópolis (GO). Do outro lado, a Marfrig foi proibida de expandir o frigorífico localizado em Várzea Grande (MT).
De acordo com o Itaú BBA, o efeito da decisão é neutro para as duas companhias. Isso porque, dizem os analistas Gustavo Troyano e Bruno Tomazetto, “as remediações não parecem ser significativas”. “A planta que deve ser vendida não está ativa e nem incluída na previsão da Minerva para ativos adquiridos”.
Mesmo assim, as ações da BRF (BRFS3), controlada pela Marfrig, subiram 2,39%. As da Marfrig avançaram 2,09%.
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Ibovespa sobe quase 1% e fecha com mais um recorde nominal; dólar tem alta de 0,23% e vai a R$ 5,49
Bolsa de valores hoje: veja como se comportaram o Ibovespa e o dólar nesta segunda-feira (26) e o que movimentou os ativos
O Ibovespa renovou o recorde de fechamento nesta segunda-feira, impulsionado pela disparada das ações da Petrobras, cujo valor de mercado aumentou R$ 41 bilhões durante o pregão.
A valorização da companhia ocorreu em meio à alta firme do petróleo no mercado internacional e após o Morgan Stanley elevar a recomendação de neutra para compra dos recibos de ação (ADRs) da companhia negociados em Nova York. A alta dos papéis da Vale também ajudou a bolsa brasileira.
Ibovespa hoje
No fim do dia, o Ibovespa subiu 0,94%, aos 136.889 pontos, nova marca histórica. Na mínima intradiária, tocou os 135.596 pontos e, na máxima, os 137.013 pontos.
Dólar hoje
O dólar comercial encerrou a sessão em alta moderada, após ter anotado a sua maior desvalorização diária em todo o ano de 2024 na sexta-feira, puxada pela sinalização de que o Federal Reserve (Fed) cortará os juros nos Estados Unidos em setembro.
Com fôlego curto após o movimento da sessão anterior, o câmbio local não manteve o ímpeto positivo à medida que também reagiu a comentários do diretor de política monetária do Banco Central, Gabriel Galipolo, que afirmou que a autarquia assumiu uma “posição mais conservadora” e “dependente de dados”.
Com isso, o dólar à vista fechou em alta de 0,23%, a R$ 5,4922, após ter tocado a máxima intradiária de R$ 5,5125 e a mínima de R$ 5,4730.
Já o euro comercial encerrou a sessão com queda marginal de 0,05%, a R$ 6,1286.
No exterior, o índice DXY, que mede o dólar contra seis moedas pares, exibia alta de 0,17%, a 100,89 pontos, por volta de 17h15. O dólar ainda tinha alta forte de 0,9% contra o peso mexicano e recuava 0,24% ante o peso chileno.
Bolsas de Nova York
As principais bolsas de Nova York fecharam o dia seguindo direções diferentes, com o Dow Jones atingindo níveis recorde e o S&P 500 e o Nasdaq ficando no vermelho, puxados por perdas de empresas de tecnologia.
O índice Dow Jones teve alta de 0,16%, a 41.240,52 pontos; já o S&P 500 caiu 0,21%, a 5.616,84 pontos; e o Nasdaq recuou 0,85%, a 17.725,76 pontos.
Entre as ações, o destaque ficou com a Nvidia, que caiu 2,25%. A empresa irá divulgar seus resultados trimestrais na quarta-feira, o que gera cautela no mercado.
Entre outras gigantes tecnológicas, a Tesla teve queda de 3,22%, a Meta Platforms recuou 1,30% e a Broadcom perdeu 4,05%.
Bolsas da Europa
As bolsas europeias encerraram o pregão desta segunda-feira próximas da estabilidade, em um dia de poucos gatilhos para os negócios e liquidez reduzida por conta de um feriado bancário no Reino Unido, que manteve a bolsa de Londres fechada.
Sem a referência de um de seus principais centros financeiros, a sessão no velho continente exibiu pouco apetite por ações do mercado, em especial na Alemanha, onde um indicador de sentimento teve resultado decepcionante.
Com isso, o índice Stoxx 600, que compila ações de 17 mercados da Europa, teve queda marginal de 0,01%, a 518,10 pontos. O DAX, da bolsa de Frankfurt, recuou 0,09%, a 18.617,02 pontos, e o índice parisiense CAC 40 subiu 0,18%, a 7.590,37 pontos.
Único indicador europeu de destaque desta sessão, o índice de sentimento das empresas do instituto Ifo caiu a 86,6 pontos em agosto, e assim registrou o seu quarto mês seguido em baixa.
Analistas temem que o dado indique mais estagnação da economia alemã, que sofre para crescer depois da recuperação acentuada que seguiu a crise provocada pela pandemia de covid-19.
“O último lote de indicadores de sentimento é outra ilustração do que significa estar em meio a ventos contrários cíclicos e mudanças estruturais. Este não é um ciclo típico de livro-texto, mas sim um período sem precedentes de estagnação”, diz Carsten Brzeski, chefe global de macro do banco holandês ING.
Além da falta de liquidez e da decepção com o dado alemão, as bolsas europeias exibiram fôlego curto por conta de um movimento de acomodação após o rali do fim da semana passada, quando o mercado reagiu a falas menos conservadoras de banqueiros centrais.
Embora o destaque tenha sido o discurso do presidente do Federal Reserve (Fed), Jerome Powell, em Jackson Hole, alguns dirigentes do Banco Central Europeu (BCE) também sugeriram que um corte de juros na zona do euro deve ocorrer em setembro.
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Diretora do Fed diz estar “cautelosamente otimista” com inflação rumo à meta de 2%
Segundo Adriana Kugler, bens, serviços e, agora, moradia estão contribuindo para aliviar as pressões sobre os preços
A diretora do Federal Reserve Adriana Kugler expressou nesta terça-feira (16) um otimismo cauteloso de que a inflação nos Estados Unidos está retornando à meta de 2% do banco central norte-americano, com bens, serviços e, agora, moradia contribuindo para aliviar as pressões sobre os preços.
“Estamos vendo mais progresso em todas as três categorias agora”, disse Kugler em comentários que apontam para o aumento da confiança do Fed de que o surto de inflação relacionado à pandemia foi contido, um precursor do corte da taxa básica de juros.
“Estou cautelosamente otimista de que estamos vendo progresso e o tipo de progresso de que precisamos para voltar aos 2%.”
Kugler disse que os dados recentes, incluindo leituras de inflação mais fracas do que o previsto para os últimos três meses, crescimento moderado dos salários e um equilíbrio emergente entre a demanda das empresas por trabalhadores e o número de pessoas à procura de emprego, apontam para uma diminuição das pressões sobre os preços.
O mercado de trabalho, em particular, “apresentou um reequilíbrio substancial”, com a moderação do crescimento salarial e as medidas de demanda por trabalhadores se alinhando aos níveis anteriores à pandemia, disse Kugler.
“Se as condições econômicas continuarem a evoluir dessa maneira favorável, com uma desinflação mais rápida, conforme evidenciado nos dados de inflação dos últimos três meses, e a flexibilização do mercado de trabalho diminuindo, mas permanecendo resiliente, conforme observado nos últimos relatórios de empregos, prevejo que será apropriado começar a flexibilizar a política monetária ainda este ano.”
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Dólar vai continuar em alta? Mercado vê possível piora e cotação acima do Boletim Focus
Mercado financeiro reajusta cotação do dólar até dezembro após alta provocada por desconfiança sobre meta fiscal
O dólar chegou ao patamar de R$ 5,65 no pregão do Ibovespa nesta segunda-feira (1), maior cotação desde janeiro de 2022. Na previsão de especialistas, a tendência para o câmbio é de piora, enquanto a moeda norte-americana deve encerrar o ano acima da previsão do Boletim Focus de R$ 5,20.
Especialistas ouvidos pela reportagem explicam que o cenário internacional de corte de juros nos Estados Unidos pode não se materializar. Enquanto isso, no Brasil, discussões sobre o alcance da meta fiscal de déficit zero em 2024 e 2025 devem continuar a pressionar o real.
Alta do dólar chega a 15% no 1º semestre: o que explica avanço?
Especialistas apontam à Inteligência Financeira que o dólar começou sua escalada rumo à cotação de R$ 5,65 a partir de abril. A principal justificativa, segundo economistas e analistas, é a suspeita por parte do mercado de que o arcabouço fiscal não seria alcançável sem medidas de cortes de despesas primárias do governo federal.
Mas, fora de casa, o dólar vem se valorizando contra as demais moedas no mundo em 2024, principalmente as de emergentes. No semestre, a divisa estadunidense subiu 8,36% contra o peso mexicano, por exemplo, divisa favorita na comparação com o real.
O motivo da forte alta do dólar em escala global é, segundo Claudia Moreno, economista do C6 Bank, a mudança de projeções de juros nos Estados Unidos.
“Existia uma expectativa de que o banco central dos Estados Unidos, o Federal Reserve , pudesse cortar juros no primeiro trimestre”, diz Claudia. “Mas vieram dados mais fortes de atividade, como emprego e PIB. Assim, juros altos na economia americana por mais tempo atraem o dólar, sobrando menos da moeda por aqui”, completa.
Desde o começo do ano, o Fed manteve postura firme e não cortou juros. Por outro lado, o Banco Central brasileiro iniciou um ciclo de baixa na Selic , taxa básica de juros, desde agosto do ano passado.
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Dólar sobe no exterior após feriado nos EUA; libra recua com decisão de juros do Banco da Inglaterra
Semana está sendo relativamente tranquila para o dólar, em que a divulgação das vendas no varejo dos EUA veio mais suave do que o esperado, dando 'respiro' a moeda norte-americana
Os fundos de investimento tiveram resgates líquidos de R$ 8,8 bilhões em maio, o primeiro mês negativo de 2024, segundo a Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais (Anbima ). No acumulado do ano, o saldo é positivo em R$ 151,8 bilhões.
Os fundos de renda fixa foram o destaque de maio, com R$ 16,3 bilhões de ingressos líquidos. As carteiras que investem em ativos de médio e alto risco de crédito (do tipo duração livre crédito livre) foram responsáveis por mais da metade do resultado da classe, com R$ 9,7 bilhões de aportes líquidos.
Em seguida aparecem os fundos de previdência e os que compram participações em empresas (FIP), que atraíram R$ 786,4 milhões e R$ 702,3 milhões, respectivamente. Os ETFs (Exchange Traded Funds) apresentaram a maior captação líquida do ano, com R$ 592,4 milhões.
Já os multimercados seguem perdendo recursos. Houve saídas de R$ 15,3 bilhões em maio com a conta do ano negativa em R$ 54,1 bilhões.
Os fundos de ações, por sua vez, registraram saques de R$ 4,6 bilhões em maio, com saídas acumuladas de R$ 4,2 bilhões desde janeiro.
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Fundos de investimentos têm saques de R$ 8,8 bi em maio
Fundos multimercados seguem perdendo recursos, com saídas de R$ 15,3 bilhões em maio e com a conta do ano negativa em R$ 54,1 bilhões
Os fundos de investimento tiveram resgates líquidos de R$ 8,8 bilhões em maio, o primeiro mês negativo de 2024, segundo a Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais (Anbima ). No acumulado do ano, o saldo é positivo em R$ 151,8 bilhões.
Os fundos de renda fixa foram o destaque de maio, com R$ 16,3 bilhões de ingressos líquidos. As carteiras que investem em ativos de médio e alto risco de crédito (do tipo duração livre crédito livre) foram responsáveis por mais da metade do resultado da classe, com R$ 9,7 bilhões de aportes líquidos.
Em seguida aparecem os fundos de previdência e os que compram participações em empresas (FIP), que atraíram R$ 786,4 milhões e R$ 702,3 milhões, respectivamente. Os ETFs (Exchange Traded Funds) apresentaram a maior captação líquida do ano, com R$ 592,4 milhões.
Já os multimercados seguem perdendo recursos. Houve saídas de R$ 15,3 bilhões em maio com a conta do ano negativa em R$ 54,1 bilhões.
Os fundos de ações, por sua vez, registraram saques de R$ 4,6 bilhões em maio, com saídas acumuladas de R$ 4,2 bilhões desde janeiro.
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SEC aprova primeiros ETFs de ether à vista nos EUA
Ao contrário do que ocorreu com os ETFs de bitcoin, no entanto, os fundos de ether não começarão a serem negociados imediatamente
A Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos (SEC) aprovou os primeiros fundos negociados em bolsa (ETFs) da criptomoeda ether à vista. Os fundos serão lançados pelas gestoras Grayscale, Bitwise, BlackRock, VanEck e Ark Invest, que também lançaram em janeiro deste ano os primeiros ETFs spot de bitcoin (BTC).
Ao contrário do que ocorreu com os ETFs de bitcoin, no entanto, os fundos de ether não começarão a serem negociados amanhã. Por ora, apenas os formulários 19b-4 foram aprovados, de modo que ainda falta uma aprovação dos documentos S-1, algo que, segundo o analista da Bloomberg, James Seyffart, pode levar ainda algum tempo.
O ether é o token do blockchain Ethereum, principal rede de construção de contratos inteligentes do mundo cripto. Diferentemente do Bitcoin, que foi criado para ser um meio de pagamento, o Ethereum foi desenvolvido para ser uma infraestrutura para diferentes aplicações que possam nascer no ecossistema descentralizado.
A expectativa é de que o ETF permita que investidores institucionais como fundos de pensão invistam na criptomoeda , pois o ETF se torna um meio regulado para exposição ao ativo. O ether é a segunda maior criptomoeda do mundo em valor de mercado, com US$ 446,7 bilhões, perdendo apenas para o bitcoin, que soma US$ 1,32 trilhão de capitalização.
Nos meses posteriores à aprovação dos ETFs de bitcoin, o mercado ficou cada vez mais cético com a possibilidade dos fundos de ether também receberem sinal verde do regulador americano. A SEC passou muito tempo sem se comunicar com as gestoras aplicantes, ao contrário do que ocorreu no processo de análise anterior. Além disso, sob a gestão de Gary Gensler, a SEC tem um histórico de disputas com o Ethereum em relação a seu token ser ou não um valor mobiliário não registrado.
Tudo mudou na segunda-feira (20), quando a SEC pediu às bolsas a atualização dos formulários 19b-4 para os ETFs de ether, nos quais são avaliadas mudanças de acordo com a Lei de Intercâmbio de Valores Mobiliários de 1934.
Depois que os ETFs de bitcoin foram aprovados, a criptomoeda disparou 58% em três meses e atingiu sua máxima histórica, nos US$ 73.600. Analistas dizem que o ether pode seguir o mesmo caminho, voltando aos US$ 4.800, patamar a que chegou pela última vez em novembro de 2021. Hoje, o ether opera ao redor dos US$ 3.700.
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Recuperação da China: retomada das ações no país alimenta otimismo do mercado
Recuperação chinesa atual é vista como comparável ao final de 2022, quando os investidores estavam otimistas quanto às perspectivas de reabertura da China pós-covid
A recente recuperação do mercado de ações na China alimenta esperanças de que a seca possa ter terminado e que os investimentos irão regressar ao país. Os bancos globais, incluindo o UBS e o Goldman Sachs, com unidades na China, reviram na semana passada suas previsões para os índices do mercado acionista onshore e offshore. O otimismo com a China está voltando.
Os investidores estrangeiros ainda estão debatendo quanto tempo durará a recuperação do mercado acionário chinês. No entanto, a mudança de clima está tornando mais fácil para os bancos estrangeiros venderem ativos chineses.
Retomada comparada a do final de 2022
A recuperação atual é vista como comparável ao final de 2022. Isso quando os investidores estavam otimistas quanto às perspectivas de reabertura da China pós-covid. O último aumento alimentou “retornos de 57% do mínimo ao pico” no índice MSCI China ao longo de 88 dias. O dado é de um relatório publicado pela Goldman Sachs em 20 de maio, liderado por Kinger Lau.
Os três principais índices que os investidores estrangeiros utilizam para acompanhar as ações da China, o CSI 300, o índice Hang Seng e o MSCI China, subiram todos desde meados de abril. A partir daí, o mercado começou ver resposta das ações dos reguladores do continente e de Hong Kong. Afinal, as medidas visavam apoiar as ações, os títulos e o mercado de imóveis.
O que levou a recuperação chinesa?
Em 12 de abril, o órgão de fiscalização dos valores mobiliários da China atualizou as diretrizes políticas que ocorrem uma vez por década. Primeiramente, instruindo as empresas cotadas a melhorarem a qualidade e os retornos para os acionistas .
Poucos dias depois, o mesmo órgão de fiscalização anunciou que mais produtos serão elegíveis para o esquema de comércio conectado que liga Hong Kong e os mercados do continente.
Em 17 de maio, o Conselho de Estado, o banco central e a autoridade habitacional se moveram. Juntos, lançaram um pacote de resgate orientando os governos locais a comprar empreendimentos imobiliários não vendidos. Esta política foi vista como favorável por muitos investidores onshore, disseram analistas do Bank of America (BofA) em uma nota na quarta-feira (22).
O CSI 300, o índice Hang Seng e o MSCI China fecharam em 3.601,475 pontos, 18.608,94 pontos e 61,4 pontos na sexta-feira (24), respectivamente, um aumento de 5%, 9,2% e 9,7% no acumulado do ano.
Mais espaço para melhorar
Os bancos globais dizem que o mercado de ações tem mais espaço para funcionar. A Goldman Sachs prevê um ganho de 8% para o MSCI China, para 70 pontos, e um aumento de 11% para o CSI 300, que pode chegar a 4.100 pontos, nos próximos 12 meses. O UBS prevê que o MSCI pode chegar a 67 pontos, disse o diretor de investimentos de seu braço global de gestão de patrimônio em nota na terça-feira.
“A recuperação nos mercados da China ajudará as atividades de IPO”, disse Joseph Chan, sócio fundador da Oriental Patron, uma empresa de valores mobiliários com sede em Hong Kong. Os investidores estrangeiros que coloquem o seu dinheiro em ações A ajudarão os bancos de investimento ocidentais a encontrar negócios no mercado, disse ele.
Apetite dos investidores locais e globais por ações
Um porta-voz do JPMorgan disse que o banco vê o apetite dos investidores locais e globais por ações. A continuar a renascer à medida que “o sentimento do mercado se torna mais positivo”. Para os negócios de banco de investimento, observa-se “um apetite maior por emissões em comparação com o início do ano”.
O banco de investimento, o principal negócio das empresas de valores mobiliários chinesas dos bancos globais, sofreu com a queda do mercado e o abrandamento das negociações, uma vez que uma recuperação mais fraca do que o esperado da pandemia decepcionou os investidores e uma regulamentação mais rigorosa forçou muitas empresas a arquivar planos para levantar dinheiro por meio de ofertas públicas iniciais (IPOs).
As taxas combinadas de subscrição de ações e títulos e de consultoria em fusões e aquisições em sete bancos globais, incluindo Goldman Sachs e UBS, caíram 34,5% no ano de 2023, com base em divulgações anuais das unidades chinesas dos bancos às autoridades locais no final abril. Eles geraram lucros líquidos combinados de 137,1 milhões de yuan (US$ 18,9 milhões).
Novos IPOs?
Mas, apesar da recente recuperação do mercado acionário, o processo de abertura de capital não melhorou muito para os banqueiros onshore, uma vez que permanecem em vigor restrições para novas cotações.
Robert Chang, fundador do investidor de capital privado Genbridge Capital, que se concentra no investimento em empresas chinesas voltadas para o consumidor, disse que os reguladores chineses ainda limitam a capacidade de certas empresas de abrir o capital, incluindo aquelas que lidam com bens de consumo básicos.
O especialista em private equity não tem nenhum acordo de subscrição com bancos de investimento estrangeiros para as empresas de seu portfólio que desejam ser listadas no continente, disse Chang, embora o Morgan Stanley tenha atuado como patrocinador da listagem em Hong Kong da Shiyue Daotian, uma das empresas do portfólio da Genbridge em 2023.
“A vantagem [dos bancos de investimento internacionais] é trazer investidores estrangeiros, que já se foram. Se não puderem trazer mais pessoas, porque é que a sua quota de mercado não diminuiria?”, questionou Chang.
Estrangeiros ainda não regressaram com força
Os investidores estrangeiros não regressaram com força, apesar da recuperação no mercado de ações, o que significa que os banqueiros precisam diversificar as suas receitas de comissões, aconselhando em negócios de fusões e aquisições, por exemplo.
As receitas dos bancos de investimento provenientes de consultoria sobre listagens de ações A, follow-ons, emissões de dívida denominada em yuan e fusões e aquisições no continente foram de US$ 883 milhões em março, o valor mais baixo do primeiro trimestre desde 2019, mostram dados da Dealogic.
Entre os negócios do mercado de capitais na China durante o trimestre de janeiro a março deste ano, que inclui IPOs e follow-ons para empresas listadas, apenas três foram feitos por entidades chinesas de bancos estrangeiros, mostram dados da Dealogic, menos de 14 negócios no mesmo período do ano passado.
Até agora, em 2024, a Goldman Sachs assessorou um acordo subsequente para a Shenzhen Salubris Pharmaceuticals, que levantou US$ 80 milhões com a venda de novas ações. O Deutsche Bank prestou consultoria em dois desses negócios, um dos quais foi realizado em conjunto com o DBS.
“Precisamos apenas ver os investidores globais voltando aos mercados de capitais. Essa é realmente a maior coisa que todos esperamos”, disse Rebecca Xu, cofundadora da Asia Alternatives, especialista em fundos de fundos, em um painel organizado pela Hong Kong Venture Capital and Private Equity Association na última segunda-feira.
Ceticismo ainda paira nos mercados
A maioria dos investidores em Cingapura estava “cética” e disse que as medidas de Pequim para apoiar o mercado imobiliário ainda eram “um pouco tarde demais”, disseram analistas do BofA na sua nota de quarta-feira, citando uma reunião no início da semana.
“Os investidores que visitaram recentemente a China também sentiram que ‘os fundamentos não melhoraram muito’ e estavam preocupados com o fato de ‘a recente recuperação dos preços das ações ser uma divergência dos fundamentos'”, afirmaram os analistas.
Os fundamentos que os investidores estão ponderando antes de aumentarem a sua exposição à China incluem a situação macroeconômica do Japão e o desempenho do fabricante de chips Nvidia.
Bancos ocidentais na China: foco em custos
Por enquanto, os bancos ocidentais precisam manter as suas operações onshore em funcionamento, cortando custos. Isso os forçará a reduzir o número de funcionários.
A unidade de títulos do Credit Suisse na China tinha 40% menos funcionários em 2023 do que em 2022, quando a empresa concluiu a sua fusão com o UBS.
A Morgan Stanley Securities (China) reduziu o número de funcionários em mais de 9% e tinha 145 funcionários em 2023, mostram as divulgações financeiras.
Os bancos internacionais manterão a sua presença nos mercados da China, apesar das suas perspectivas obscuras, disse Benny Cheung, sócio especializado em bancos e mercados de capitais da Ernst & Young em Hong Kong.
“Estas instituições nunca diriam que o tamanho do mercado é demasiado pequeno, mas reduzirão os seus custos operacionais, reduzindo, por exemplo, o número de funcionários” para sobreviver ao mercado atual, disse Cheung.
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Itaú Asset lança ETF de dividendos que distribui renda para os investidores
Novo produto DIVD11 seguirá o índice de dividendos da B3 e tem retorno potencial tanto pela valorização da cota quanto pela possibilidade de renda mensal
A Itaú Asset, maior gestora privada e pioneira em ETFs no Brasil, anuncia a chegada da sua mais nova oferta nesse segmento: o DIVD11. O produto busca acompanhar o Índice de Dividendos da B3 (IDIV). O IDIV É uma carteira diversificada, que reúne empresas pagadoras constantes de proventos. Então, isso oferece eficiência, agilidade e renda passiva para o investidor.
Como acontece o retorno?
Dessa forma, o retorno potencial para o cotista do DIVD11 se dá de duas formas: pela valorização da cota, já que o fundo é negociado em bolsa; e por meio da renda mensal advinda dos dividendos e juros sobre capital próprio distribuídos. Em ambos os casos, a alíquota do IR é de 15%.
Atualmente, o índice de dividendos da B3 tem 48 empresas, distribuídas em 9 setores, com predominância em finanças e utilities. E também com players de energia, comunicação, indústria e health care.
“Em 2024 a Itaú Asset celebra o 20º ano de atuação no segmento de ETFs, no qual fomos pioneiros no país com o PIBB11, que está ativo até hoje. Seguindo nossa estratégia de estarmos sempre avançando na agenda de democratização dos investimentos, lançamos nesse momento o DIVD11, uma estratégia de renda variável mais defensiva, e com um risco que tende a ser menor que a do Ibovespa”, explica Renato Eid, líder de estratégias indexadas e investimento responsável da Itaú Asset.
“É importante podermos oferecer mais essa oportunidade de ETF para alocação, um veículo de investimento que se caracteriza pela transparência e liquidez , trazendo agora a renda periódica como importante fator para aquele investidor que busca completar seu orçamento”, afirma.
Taxa de administração
A taxa de administração do DIVD11 é de 0,50%.
A aplicação mínima inicial para o DIVD11 é o valor de uma cota, começando em R$ 50, podendo sofrer alterações conforme variação de mercado.
A performance acumulada pelo índice IDIV é de 114% vs 68% do Ibovespa no período de janeiro de 2018 até março de 2024.
Atualmente a Itaú Asset tem 22 ETFs no portfólio, abrangendo renda fixa e variável (nacional e internacional) e criptoativos.
Confira nesse link todos os produtos desse segmento
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Fed domina as atenções na semana com discursos e ata da decisão de juros nos EUA
Temporada de balanços do 1º trimestre de 2024 tem resultados financeiros de Nvidia e XP
A discussão em torno do rumo dos juros nos Estados Unidos estará mais uma vez no centro das atenções nesta semana que começa. A seguir, a Inteligência Financeira apresenta o calendário econômico com os indicadores e os assuntos para acompanhar entre 20 e 24 de maio.
Ou melhor, neste domingo (19) já tem agenda importante. O presidente do Fed (Federal Reserve, o banco central americano), Jerome Powell, discursa na formatura da Georgetown Law School.
Antes de tudo, esse evento está programado para 16h30. E como Powell testou positivo para covid e apresentava sintomas, a fala do chefão do BC estadunidense será transmitida em um vídeo pré-gravado.
Juros nos EUA
Então, reiterando que a política monetária americana dominará o foco nos próximos dias, a segunda reserva novas declarações de três dirigentes do Federal Reserve .
São eles Michael Barr, Christopher Waller e Philip Jefferson. O trio participa de eventos que podem ser acompanhados na página do Fed no YouTube.
Já na terça, Barr e Waller voltam a falar em compromissos oficiais.
Finalmente, na quarta, sai a ata da última decisão de juros nos Estados Unidos. O documento traz detalhes do anúncio de 1º de maio, quando o Fed renovou a taxa no intervalo de 5,25% a 5,50%.
Nesse sentido, com os últimos dados de emprego e inflação moderados, o mercado busca pistas sobre a confiança dos integrantes do Fed. Em outras palavras, se teremos corte dos juros ainda neste ano.
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Itaú Unibanco (ITUB4) lucra R$ 9,8 bi no 1º tri de 2024; dividendo será de R$ 2,45 bi
Resultado veio acima de projeções e representa alta de 3,9% no trimestre e de 15,8% em 12 meses
O Itaú Unibanco (ITUB4) anunciou nesta segunda-feira que teve lucro recorrente de R$ 9,8 bilhões no primeiro trimestre, alta de 15,8% ante mesmo período de 2023.
O número veio levemente acima da previsão média de analistas consultados pela Inteligência Financeira para o período, de R$ 9,6 bilhões.
Além disso, o retorno recorrente sobre o patrimônio líquido (ROE), que mede quanto um banco remunera o capital dos acionistas , ficou em 21,9%.
Segundo o banco, o aumento da margem financeira com clientes, impulsionado pelo crescimento do crédito e pela maior margem com passivos, e aumento das receitas de serviços e seguros, foram os destaques do resultado.
Já o chamado custo do crédito, que mede as provisões para perdas com calotes, menos a recuperação de dívidas atrasados, foi de R$ 8,8 bilhões.
Isso representa uma queda de 3,2% ano a ano.
Segundo o Itaú, a melhor qualidade das safras recentes de crédito explica a redução do custo do crédito.
De fato, o índice de inadimplência acima de 90 dias ficou em 2,7%, recuo de 0,2 ponto percentual em relação ao primeiro trimestre de 2023.
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Banco do Brasil (BBAS3) vai pagar R$ 2,6 bilhões em remuneração aos acionistas
Os acionistas receberão a remuneração em 21/6, tendo como referência a posição acionária de 11 de junho
O Banco do Brasil (BBAS3) anunciou nesta quarta-feira (8) que vai pagar cerca de R$ 2,6 bilhões em remuneração a acionistas .
Desse total, R$ 940,6 milhões correspondem a dividendos. Outros R$ 1,673 bilhão serão distribuídos como juros sobre o capital próprio (JCP ).
Os acionistas receberão a remuneração em 21 de junho, tendo como referência a posição acionária de 11 de junho.
Na caso do JCP, os valores são brutos, ou seja, sujeitos ao recolhimento de Imposto de Renda.
O Banco do Brasil (BBAS3) informou ainda que já pagou R$ 1,17 bilhão em 27 de março, de forma antecipada.
O anúncio chegou minutos após o Banco do Brasil (BBAS3) informar que teve lucro líquido ajustado de R$ 9,3 bilhões no primeiro trimestre de 2024, alta de 8,8% em relação a igual período de 2023.
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Acionistas da Petrobras (PETR4) aprovam R$ 36,1 bilhões em dividendos extraordinários
Pagamento será feito em duas parcelas, uma em maio, outra em junho, segundo comunicado da companhia sobre decisão de assembleia de acionistas
Acionistas da Petrobras (PETR4) aprovaram nesta quinta-feira (25) em assembleia (AGO) a proposta da companhia de pagar cerca de R$ 36,1 bilhões em dividendo extraordinário referente a 2023.
Por maioria, os investidores aprovaram a proposta do governo federal, que controla a companhia.
O montante corresponde a R$ 2,79957250 por ação ordinária e preferencial.
Incluindo a atualização monetária pela Selic desde o fim de 2023, de cerca de 3,4%, o valor por ação sobe para R$ 2,89495671.
A empresa pagará o montante em duas parcelas iguais, uma em 20 de maio, outra em 20 de junho.
A data de corte será esta quinta-feira (25) para ações listadas na B3 e 29 de abril para as ADRs negociadas na Bolsa de New York (Nyse)
A decisão põe fim à polêmica criada em março, quando o conselho de administração da Petrobras (PETR4) aprovou reter integralmente o valor de dividendos num fundo de reserva.
Após o anúncio, a ação PN da Petrobras (PETR4) subia 1,1%, a R$ 41,68, por volta de 15h25 (horário de Brasília).
Enquanto isso, a ação ON (PETR3) ganhava 1,5%, a R$ 43,93. No mesmo horário, o Ibovespa cedia 0,26%.
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Ações da semana: Cielo (CIEL3) e Sabesp (SBSP3) estão perto de gatilho de compra, diz Itaú BBA
Equipe de análise técnica do Itaú BBA também identificou oportunidades em Copasa (CSMG3), Fras-le (FRASA3) e Oceanpact (OPCT3)
As ações da Cielo (CIEL3) e da Sabesp (SBSP3) estão perto de acionar gatilho de compra, segundo a equipe de análise técnica do Itaú BBA.
O relatório desta segunda-feira (22) também aponta oportunidades próximas nos papéis da Fras-le (FRAS3) e da Copasa (CSMG3).
A queda das ações brasileiras nas últimas semanas reduziu o número de oportunidades de ganhos de curto prazo em operações do tipo.
Dessa forma, há duas semanas eram 23 ativos identificados com chances de entrar em novos ciclos de valorização, agora são apenas 8.
Adicionalmente, na semana passada, a equipe sob liderança de Fabio Perina não acionou nenhum gatilho de compra. Enquanto isso, recomendou a venda a descoberto de Cogna (COGN3).
Entretanto, Sabesp e Cielo resistem ao momento mais fraco do mercado com apoio de eventos extraordinários.
Isso porque a companhia de saneamento básico de São Paulo avançou no processo de privatização, que pode se concluir até agosto.
Já a empresa de meios de pagamentos eletrônicos evolui numa oferta pública de aquisição (OPA), que deve tirá-la da bolsa.
Seguem na tabela abaixo os dados mostrando a distância dos preços de alguns papéis em relação ao gatilho de compra, potencial de valorização e risco de perda.
Os valores estão expressos em reais.
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Vale (VALE3): com vendas acima do esperado, mercado aumenta aposta na mineradora
Vendas de minério de ferro da Vale alcançaram 63,8 milhões de toneladas, o que representa um crescimento de 15% ano contra ano
As projeções para a Vale (VALE3) foram ajustadas nesta quarta-feira (17) por instituições importantes do mercado financeiro após a divulgação dos resultados operacionais da empresa relacionados com as vendas e a produção. A mineradora divulgou dados na noite da terça.
Nesse sentido, as vendas de minério de ferro alcançaram 63,8 milhões de toneladas, o que representa crescimento de 15% em relação ao mesmo período do ano anterior.
Ao final do pregão desta quarta-feira (17), as ações da Vale (VALE3) subiram 1,12%.
Expectativa superada
O volume de vendas é 2% superior à estimativa do Itaú BBA, que mantém recomendação de compra e preço alvo de US$ 14 para as ADRs ao fim de 2024. Para VALE3, ações da Vale vendidas na bolsa de São Paulo, o preço-alvo do BBA é de R$ 71 ao fim de 2024.
Os números da Vale foram surpreendentes também para o Bank of America: quase 3% acima da expectativa do banco. Ainda assim, o BofA diz que não houve mudanças no guidance de produção para 2024. No caso do minério de ferro, a produção esperada está entre 310 e 320 megatoneladas.
Da mesma maneira, para a XP, o resultado foi melhor que o esperado, principalmente se comparado ao cenário do setor como um todo. A exportação de minério de ferro foi sazonalmente mais fraca no primeiro trimestre de 2024.
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Gigantes pagam dividendos nos próximos dias: confira valores para Itaú (ITUB4) e Vale (VALE3)
Confira mais informações sobre os pagamentos
Duas das maiores empresas do país programam para os próximos dias o pagamento de dividendos aos seus investidores. Trata-se do Itaú (ITUB4) e da Vale (VALE3).
Assim, no caso da Vale (VALE3), comunicado da empresa emitido em 22 de fevereiro indicava que o conselho de administração da companhia aprovou a distribuição de dividendos no valor total bruto de R$ 2,738617408 por ação.
Dessa forma, ainda de acordo com a companhia, a data de corte para o pagamento dos dividendos será 11 de março. O pagamento vai acontecer pouco tempo depois, no dia 19 do mesmo mês. Assim, os detentores de ADRs recebem um pouco depois, no dia 26 de março.
As ações da Vale serão negociadas ex-dividendos na B3 e na NYSE a partir de 12 de março de 2024. O valor dos dividendos a ser pago por ação pode sofrer pequena variação até as datas de corte em decorrência do programa de recompra de ações, que impacta o número de ações em tesouraria”, afirma o comunicado da mineradora.
Pagamento de dividendos do Itaú (ITUB4)
Assim, em comunicado no início do mês passado, o Itaú Unibanco (ITUB4) informou sobre o pagamento de dividendos agora em 8 de março.
Dessa forma, o valor corresponde a R$ 1,125125 por ação. A posição acionária deve ser 21 de fevereiro deste ano e o valor total é de R$ 11 bilhões.
Assim, na mesma data, o conselho de administração do banco aprovou o pagamento de juros sobre capital próprio.
Para posição acionária final em 18/9/2023, o valor líquido do JCP é de R$ 0,228905 por ação. Já para posição acionária final em 6/12/2023, o valor líquido do JCP é de
R$ 0,24724.
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Safra vê chance da queda de juros beneficiar Itaúsa (ITSA4) e aumenta preço-alvo da ação
Analistas do banco indicam que queda de juros pode beneficiar companhias controladas pela Itaúsa (ITSA4) com bônus no 'desconto de holding'
A ação da Itaúsa (ITSA4) deve surfar uma valorização daqui para frente, com base na melhora de perspectiva para duas companhias controladas pela holding do Itaú Unibanco (ITUB4). Esta é a análise do time de research do banco Safra que, ao demonstrar otimismo com resultados da Dexco (DXCO3) e da Alpargatas (ALPA4) para 2024, elevou o preço-alvo da ação da Itaúsa de R$ 11 para R$ 12,50.
De acordo com relatório divulgado nesta quinta-feira (11), os analistas do Safra argumentam que o desconto de holding deve aumentar em vista da melhora do cenário macroeconômico da economia brasileira neste ano e o valor patrimonial líquido de Aegea e Copa Energia, também controladas pela Itaúsa. O novo preço-alvo dos analistas, assim, implica em um upside de 24% para a ação (ITSA4).
Como a queda de juros pode beneficiar a Itaúsa (ITSA4)
O otimismo com a a ação de Itaúsa por parte dos analistas do Safra parte de duas premissas. A primeira é a queda de juros determinada pelo Banco Central. A segunda é o aumento de desconto de holding ao incluir a participação da Itaúsa na Aegea e da Copa Energia.
Atualmente, a holding do Itaú Unibanco possui 13% na companhia de saneamento, que está de olho na privatização da Sabesp em São Paulo. Além disso, a Itaúsa detém cerca de 10% do capital da Copa Energia.
Analistas da research do Safra notam que, enquanto os resultados robustos da Itaúsa (ITSA4) no quarto trimestre de 2023 se apoiaram nos lucros dos investimentos no setor de utilidades. Mas há uma perspectiva melhor para frente para o retorno no investmento em companhias mais sensíveis a juros.
“À frente, existe mais otimismo com a queda de juros”, conclui o Safra. A nova estimativa de lucro da Itaúsa sobre o patrimônio líquido da holding dos analistas é de 17,4% para 2024 e de 18,2% para 2025. O crescimento previsto pelo banco no indicador de remuneração a acionistas de 5% e 10%, respectivamente.
Além disso, o Safra prevê um aumento na distribuição de dividendos por ação da Itaúsa (ITSA4) tanto para este quanto para o próximo ano. Em 2024, o dividend yield da holding deve subir de 8,5% para 8,9%. Já em 2025, vai a 9,7% conforme cálculos do Safra.
Desconto de holding aumenta com Aegea e Copa Energia
Já no chamado “desconto de holding”, o Safra pontua que a atual preço da ação da Itaúsa (ITSA4) posiciona o papel em um nível de desconto acima da média histórica e dos últimos cinco anos do ativo.
Contudo, o banco explica que, mesmo com o desconto de holding acima da média, prefere as ações do Itaú (ITUB4) sobre as ações da Itaúsa (ITSA4) pelo momento.
“Apesar de o nível de desconto atual de 21,8% se encontra acima da média histórica de 21,5% e dos últimos cinco anos, de 21,2%, na nossa visão, não é o suficiente para mudar a nossa preferência no momento”, afirmam os analistas.
Mas com Aegea e Copa Energia nos cálculos, o desconto de holding da Itaúsa sobre os seus negócios é ainda maior: de 24%.
O valor patrimonial líquido das duas companhias soma R$ 4 bilhões ao próprio valor da Itaúsa (ITSA4).
Apesar de ambas não terem registro na bolsa, a participação da Itaúsa é suficiente para subir o desconto em 200 pontos-base.
Os dois principais riscos para a tese de investimento da Itaúsa, de acordo com analistas do Safra, são “a deterioração do cenário macroeconômico, uma deterioração na qualidade de ativos do Itaú, mudanças regulatórias e alocação de capital de baixa qualidade”.
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Em busca de dólares, Argentina toma medida que pode colocar país na rota para virar ‘paraíso fiscal’
A decisão de atrair offshores é polêmica, tendo em vista que o país pode se tornar um terreno fértil para empresas de fachada, usadas para lavar dinheiro
A falta de dólares é um dos pilares da crise na Argentina. E foi pensando nisso que o governo resolveu tomar medidas para atrair investidores — e dinheiro — para o país. Recapitulando, o governo chefiado por Javier Milei já havia tomado medidas para fazer as múltiplas cotações de dólares convergirem para apenas uma.
Essa simplificação do câmbio é uma das muitas medidas para atrair os investidores estrangeiros.
Agora, o atual Inspetor Geral de Justiça (IGJ) da Argentina, Daniel Viít, anunciou a remoção de controles para registro de empresas estrangeiras e “sociedades veículo” — isto é, sociedades constituídas para exercer alguma atividade econômica com finalidades específicas.
O anúncio foi feito em reunião com membros da Cámara Argentino-Británica (Brit-Cham), antes da publicação oficial da resolução geral 10/2024.
Além disso, a resolução abriu espaço para que empresas offshore não sigam a lei argentina — mas tenham registro semelhante às empresas nacionais.
Na prática, esse pode ser um caminho para que a Argentina se torne um “paraíso fiscal” — regiões conhecidas por terem baixos impostos e regulações, que são usadas, entre outras coisas, para evasão fiscal.
Topa tudo por dólares? O “paraíso” da Argentina
A decisão de desregular a economia Argentina é uma das promessas de campanha de Milei, juntamente com a dolarização completa das finanças do país e a “implosão” do Banco da República Argentina (BCRA).
O afrouxamento das regras está em linha com a visão ultraliberal do presidente. Porém, a decisão é polêmica, tendo em vista que o país pode se tornar um terreno fértil para empresas de fachada, usadas para lavar dinheiro do crime internacional.
“Plano Milei” vem dando certo, diz governo
Porém, como já foi dito, a falta de dólares é um dos pilares da crise no país. Em novembro do ano passado, as reservas internacionais do país atingiram os US$ 20,9 bilhões. Para efeito de comparação, o Brasil mantém aproximadamente US$ 350 bilhões em moeda forte.
Mas recentemente as reservas cambiais do país vizinho cresceram para cerca de US$ 28,2 bilhões após o superávit nos meses de janeiro e fevereiro. As políticas de austeridade de Milei foram o principal fator para a melhora das contas públicas, segundo o ministro da Economia, Luis Caputo.
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Balança comercial tem superávit de US$ 7,4 bilhões em março, diz MDIC
Desempenho representa uma queda de 30,4% em relação ao saldo registrado no mesmo mês do ano passado
A balança comercial brasileira acumulou superávit de US$ 7,4 bilhões em março, conforme dados da Secretaria de Comércio Exterior (Secex) divulgados nesta quinta-feira (4). No entanto, o desempenho representa uma queda de 30,4% em relação ao saldo registrado no mesmo mês do ano passado.
O desempenho foi resultado de exportações de US$ 27,98 bilhões, contra importações de US$ 20,498 bilhões.
A corrente de comércio — representada pela soma entre exportações e importações e comumente utilizada para se avaliar o grau de abertura de um país ao exterior — também foi recorde para meses de janeiro, no valor de US$ 48,478 bilhões.
Segundo a pasta, na comparação com o mesmo mês do ano passado, nas exportações, houve queda de 14,8%. Em relação às importações, o número também foi negativo em 7,1%.
Nas exportações, no acumulado do ano atual, comparando com igual período do ano anterior, o desempenho dos setores foi o seguinte: queda de US$ 680 milhões (-4,0%) em Agropecuária; crescimento de US$ 3,22 bilhões (18,7%) em Indústria Extrativa e queda de US$ 70 bilhões (-0,2%) em produtos da Indústria de Transformação.
Já nas importações, comparando com igual mês do ano anterior, o desempenho dos setores foi o seguinte: crescimento de US$ 40 milhões ( 10,4%) em Agropecuária; queda de US$ 30 milhões (-2,1%) em Indústria Extrativa e queda de US$ 1,56 bilhão ( -7,8%) em produtos da Indústria de Transformação.
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PIB brasileiro deve subir 2,3% em 2024, projetam instituições de crédito
Projeção da Acrefi era de expansão de 2%; expectativa de novos estímulos federais justifica a mudança
A Associação Nacional das Instituições de Crédito, Financiamento e Investimento (Acrefi) elevou a projeção de crescimento do Produto Interno Bruto (PIB) deste ano de 2% para 2,3%. A revisão, feita pelo economista-chefe da entidade, Nicolas Tingas, consta do relatório “Financeiro Acrefi” divulgado neste fim de semana.
O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, sinalizou recentemente que o governo federal pode elevar a estimativa de crescimento de 2024 de 2,2% para 2,5%. O mercado, de modo geral, também vem revisando sua projeção de PIB para cima por considerar que o governo, em reação à recente queda de popularidade do presidente Luiz Inácio Lula da Silva, tem acentuado medidas de estímulo para impulsionar mais rapidamente o crescimento econômico.
Esta observação é realçada por Tingas no relatório da Acrefi. De acordo com economista, esta reação do governo vai se somar ao já